Warren Buffett, tüm zamanların en büyük yatırımcılarından biri olarak kabul ediliyor. Başarısını paylaşmanın bir yolu, firmasına yatırım yapmaktır. Berkshire Hathaway (BRKB), bir girişin yanında bulunur. Ama Berkshire şimdi senin için iyi bir satın alma mı? Nihai Warren Buffett hissesinin temel ve teknik performansına yakından bir göz atalım.
X
Berkshire Hathaway, Amerika’nın en ünlü şirketlerinden bazılarının sahibi olan bir holdingtir. Geico, Duracell, Dairy Queen, Fruit of the Loom ve demiryolu işletmecisi BNSF gibi şirketlerin tamamına sahiptir.
Berkshire Hathaway, belki de daha çok Warren Buffett ve üst düzey yardımcısı Charlie Munger için bir yatırım aracı olarak hizmet vermesiyle ünlüdür. Değer yatırım felsefesini izleyen şirket, American Express (AXP), Coca Cola (KO) ve diğer ağır vurucular.
Ancak Warren Buffett hissesinin tanımı son yıllarda gelişti.
Yatırım yöneticileri Todd Combs ve Ted Weschler altında Berkshire Hathaway, teknoloji hisselerine giderek daha fazla para yatırıyor. Yerleşik devlerde büyük pozisyonlar aldı. Elma (AAPL) ve Brezilya ödeme sağlayıcısı gibi daha genç şirketler StoneCo (STNE) ve genç yazılım firması kar tanesi (KAR). Berkshire da hisse kaptı Amazon.com (AMZN).
Berkshire Hathaway Portföyünü Düzeltiyor, TSM Hissesinden Çıkıyor
İlk çeyrekte, Berkshire Hathaway hisselerinden ayrıldı. Tayvan Yarı İletken (TSM), dünyanın en büyük sözleşmeli çip üreticisi. için büyük bir tedarikçidir. Elma (AAPL), firmasının en büyük holdingi. Buna karşılık Berkshire, Apple hisselerini %2 artırarak 915,6 milyon hisseye çıkardı.
Warren Buffett, firmasının sahip olduğu varlıkları da artırdı. Amerika Bankası (BAC) %2 artışla 1,03 milyar hisseye ulaştı. Bank of America, hisse adedine göre Warren Buffett’in 1 numaralı hissesi iken, Apple, piyasa değerine göre Berkshire’ın portföyünün 1 numaralı hissesidir.
Berkshire ayrıca, HP (HPQ)) %15 artışla 120,9 milyon hisseye ulaştı.
Buffett, 93,7 milyon hisselik bir pozisyon tuttuktan sonra akış savaşlarına olan ilgisini de sürdürdü. Paramount Küresel (PARA). Paramount+ akış hizmeti, Netflix, Disney+ ve Amazon Prime’ın küçük ama büyüyen bir rakibi.
Firma, en büyük ve en eski holdinglerinden bazılarını sabit tuttu. American Express (AXP) ve Coca Cola (TAMAM).
Ancak şerit (CVX), bir başka büyük holding, %18 azaltılarak 132,4 milyon hisseye indirildi.
Warren Buffett Daha Fazla OXY Hissesi Aldı
Ancak Chevron, Berkshire’ın enerjiye maruz kalmasının tek yolu değil.
Aslına bakılırsa, şirket giderek daha büyük bir hisseye sahip olduğu için dalgalanmalar yaratıyor. Batı Petrol (OKSİ).
Geçen yıl, Berkshire’ın petrol devi Occidental Petroleum’da 91.2 milyon hisse satın aldığı ortaya çıktı. Rusya-Ukrayna savaşının ortasında petrol fiyatının artmasıyla geldi. 28 Eylül tarihli bir dosyaya göre Berkshire, 26-28 Eylül arasında 5,99 milyon hisse daha satın aldı.
Buffett, 2023’te Houston merkezli enerji devindeki hissesini artırmaya devam etti ve şu anda yaklaşık 222 milyon hisseyle %24,9 hisseye sahip. Geçen yıl Berkshire, petrol devinin %50’ye varan hissesini satın almak için yasal onay aldı.
Berkshire Sigortacıyı Kaptı
Ekim ayı sonlarında Berkshire Hathaway, sigorta şirketi Alleghany’nin satın alımını tamamladı.
Firma nakit olarak hisse başına 848.02 dolar kazandı ve bu da yaklaşık 11.6 milyar dolarlık bir toplam öz sermaye değerine eşittir.
Şu anda Berkshire Hathaway’in yüzde yüz iştiraki olan Alleghany, CEO Joseph Brandon tarafından yönetilmeye devam ediyor.
Berkshire, anlaşmayla ilgili tüm düzenleyici onayları 14 Ekim’de aldığını duyurdu ve anlaşma birkaç gün sonra kapandı.
Anlaşma, Aralık 2021 sonu itibarıyla Alleghany’nin defter değerinin 1,26 katını temsil ediyordu. Bu, Berkshire’ın altı yıldaki en büyük satın alımıydı.
Alleghany’nin ana sigorta işinin yanı sıra bir çelik şirketi ve bir cenaze hizmetleri firması da var.
BRKB Hisse Senedi Teknik Analizi
MarketSmith analizine göre Berkshire Hathaway hissesi, 331.84’lük yeni kulplu bardak alış noktasının üzerinde alım bölgesinde.
BRKB hissesi, daha önce 50 günlük çizgide destek bulduktan sonra yeniden 21 günlük çizginin üzerinde.
Sap, 321.42 girişli bir dip tabanın satın alma bölgesi içinde bir mini konsolidasyon olarak görülebilir.
Göreceli güç çizgisi, 52 haftanın en yüksek seviyesinden geri çekildikten sonra ilerleme kaydetmek için mücadele ediyor. Bu, daha geniş S&P 500’e kıyasla bir hisse senedinin performansını ölçer. 81 Göreceli Güç Derecelendirmesi, son 12 ayda fiyat performansı açısından hisse senetlerinin %81’inden daha iyi performans gösterdiği anlamına gelir.
Berkshire Hathaway hissesi 2022’de güçlü kaldı ve S&P 500 için %19’dan fazla kayıpla karşılaştırıldığında hafif bir kazanç elde etti. 2023’te şimdiye kadar BRKB %9’un üzerinde arttı. S&P 500 yaklaşık %14 yükseldi.
Her yönüyle performans çok iyi ama ideal değil. Bu, 99 üzerinden 85 olan IBD Bileşik Derecelendirmesine yansıtılmıştır.
Kazançlar son üç çeyrekte ortalama %10 arttı. Investor’s Business Daily, yatırımcılara bu süre zarfında ortalama EPS büyümesi en az %25 olan şirketleri aramalarını tavsiye ediyor.
Wall Street, ileriye dönük olarak Berkshire Hathaway için kazanç büyümesinin yavaşlamasını bekliyor. Analistler, yıllık kazançların 2023’te %10 ve 2024’te %13 artacağını öngörüyor.
Big Money, B- olan Biriktirme/Dağıtım Derecelendirmesine de yansıyan, son zamanlarda BRKB hissesinin net alıcısı oldu. Toplamda, hisselerinin %48’i fonlara, %36’sı ise yönetime aittir.
Warren Buffett Tavsiyesi
Berkshire hissesi, 2022’deki performansına rağmen son yıllarda S&P 500 endeksini geçmekte zorlanıyor.
Bundan önce, BRKB hissesi en iyi ihtimalle on yıl boyunca piyasayla birlikte hareket etti. Bir yatırımcı, aşağıdaki gibi bir endeks fonu veya ETF satın alabilirdi: SPDR S&P 500 ETF’si (SPY) ve hisse senedine özgü daha az riskle benzer veya daha yüksek getiriler sağladı.
Buffett daha önce Berkshire yıllık toplantısında “Bence çoğu insan için yapılacak en iyi şey S&P 500 endeks fonuna sahip olmaktır” dedi. “Amerika’ya bahse girerseniz ve bu konumu onlarca yıl sürdürürseniz, Hazine bonoları satın almaktan veya insanları takip etmekten çok daha iyisini yaparsınız. Belki de önyargıyla, piyasanın ne yapacağını kimsenin bildiğine inanmıyorum. yarın, gelecek hafta, gelecek ay, gelecek yıl.”
Berkshire Hathaway Kazançları
Berkshire Hathaway’in kazancı son çeyrekte %14 artarak hisse başına 3,69 dolara yükseldi. Bu, Wall Street’in beklediğinden daha iyiydi.
İşletmelerinden elde edilen karlardan oluşan işletme kazançları 8,1 milyar dolar oldu. Bu, yıldan yıla% 12,6 arttı.
1. çeyrek net kazancı, bir yıl önceki 5.58 milyar $’dan 35.5 milyar $’a yükseldi ve %536’lık büyük bir artış oldu. Bu, yatırım portföyünün değerindeki artışı yansıtıyor.
Buffett, yatırımcıların işletme performansının daha gerçekçi bir yansımasını elde etmek için net kazançlara değil işletme kazançlarına odaklanmaları gerektiğini söylüyor. Berkshire, herhangi bir çeyrekte hisse senedi kazançlarının ve kayıplarının “genellikle anlamsız” olduğunu vurguluyor. Bu, Buffett’ın uzun vadeli yatırım felsefesine uyuyor.
Çeyrek boyunca şirket net 10,4 milyar dolar değerinde hisse sattı.
Buffett’ın Nakit Dağı Büyüyor
Berkshire’ın nakit yığını son çeyrekte yeniden yükseldi. Berkshire Hathaway nakit geliri, 4. Çeyrek’teki 128 milyar dolardan artarak 130.62 milyar dolara ulaştı.
Böylesine büyük bir nakit kaynağına sahip olmak, zor zamanlarda Warren Buffett hissesini korur. Bu aynı zamanda Berkshire Hathaway’in arzu edilen işler satın alınabilir hale geldiğinde sermaye dağıtabileceği anlamına gelir.
İlk çeyrekte firma, hisse geri alımları için yaklaşık 4.4 milyar $ harcadı ve 4. Çeyrek’teki 2.8 milyar $’dan %57 artış gösterdi. Bu, 2021’in 1. çeyreğinden bu yana en yüksek seviyeydi.
Berkshire’ın kendi hisselerinin daha agresif bir şekilde satın alınması, Buffett’in Büyük Durgunluk sırasında ve sonrasında yaptığı anlaşmalarla tezat oluşturuyor. Ancak bir durgunluk cazip satın alma hedeflerini daha çekici hale getirmeye başlarsa firma daha fazla anlaşma yapmaya çalışabilir.
Analist Oranları Berkshire Hisse Senedi
CFRA analisti Catherine Seifert derecelendiriyor BRKB 356 fiyat hedefi ile stok olarak tutun.
8 Mayıs tarihli bir araştırma notunda, “Berkshire’ın prim değerlemesi – daha geniş pazar ve şirketin tarihsel ortalamalarına kıyasla – gelir artışı sağlama yeteneğine ve daha geniş ortalamalardan daha yüksek işletme kar marjlarına bağlıdır” dedi. “Berkshire’ın son mali sonuçları karışık ve ekonomik açıdan hassas işletmelerinin birçoğundaki sonuçların 2023’te baskı altında olmasını bekliyoruz, ancak daha yüksek yatırım geliri muhtemelen bu baskıların bazılarını telafi edecek.”
Ayrıca firmanın devasa nakit yığınını ileriye doğru dağıtmasını bekliyor. “Satın almaların ve/veya hisse geri alımlarının Berkshire’ın sermaye tahsis stratejisinin bir parçası olarak kaldığını” gördüğünü söyledi.
BRKA Hisse Senedi ile BRKB Hisse Senedi Arasındaki Fark
Berkshire Hathaway’in A sınıfı ve B sınıfı hisse senetleri arasındaki en belirgin fark fiyattır. Hisse başına 300’ün biraz üzerinde olan BRKB hissesi nispeten pahalı kabul edilebilirken, BRKA hissesi piyasadaki en pahalı hissedir. Şu anda hisse başına şaşırtıcı bir şekilde 525.000 $ civarında işlem görüyor.
Warren Buffett, yatırımcıların doğrudan hisse satın almalarını sağlamak için BRKB hisselerini piyasaya sürmeye karar verdi. Berkshire Hathaway hissesine olan büyük talep, daha az parası olan oyuncuları, şirketin varlıklarını yansıtan birim tröstlere veya yatırım fonlarına nakit çekmeye zorladı.
Bugün Berkshire Hathaway
Berkshire Hathaway dört ana sektörde faaliyet göstermektedir.
Sigorta grubu, en büyük nakit ineklerinden biridir. Taçtaki en ünlü mücevherlerden biri Geico’dur. Bu işin diğer bölümleri arasında çok uluslu mülk/kaza ve yaşam/sağlık reasürans şirketi General Re ve Berkshire Hathaway Reinsurance Group bulunmaktadır. İkincisi, dünya çapında hasar fazlası reasürans ve kota payı teminatı üstlenir.
Sigorta işlemleri, Berkshire Hathaway kazançlarının düzensiz olmasının büyük bir nedenidir.
Düzenlenmiş Hizmet İşletmesi grubu, daha önce MidAmerican Energy olarak bilinen Berkshire Hathaway Energy’yi içermektedir. Ayrıca, Kuzey Amerika’nın en büyük yük demiryolu ağı olan demiryolu hizmetleri kolu BNSF’yi de içerir.
Bu arada, Üretim, Hizmet ve Perakendecilik grubunda Acme Building Brands, Fruit of the Loom ve Justin Brands yer alıyor. Buffalo News, Business Wire, Dairy Queen ve NetJets gibi şirketler hizmet alt sektörü kapsamına giriyor. Perakendeciler arasında See’s Candies, Ben Bridge Kuyumcu, Helzberg Diamond Shops ve Star Furniture bulunmaktadır.
Son olarak Finans ve Finansal Ürünler segmenti, Hathaway Credit Corporation’ı, ulaşım ekipmanı ve mobilya kiralama uzmanları XTRA ve CORT’u ve ana ilgi alanı tescilli yatırım stratejileri olan BH Finance’i içerir.
Warren Buffett halefini açıkladı
Son yıllarda Berkshire Hathaway’in geleceğiyle ilgili en büyük sorulardan biri, CEO görevini Buffett’tan kimin devralacağıydı.
Omaha Kahini sonunda cevabı verdi. Sigorta dışı işleri yöneten Greg Abel’in onun yerine görevi devralacağını söyledi.
2018’den beri Berkshire başkan yardımcısı olan Abel, analistler tarafından uzun süredir olası bir halef olarak görülüyordu. Kanadalı, Berkshire Hathaway Energy’nin başkanı ve CEO’sudur. Ayrıca Ocak 2018’den beri Berkshire’ın sigorta dışı operasyonlarından sorumlu başkan yardımcısıdır.
Firma, Berkshire’ın liderlik devrinin kesin zamanlamasını açıklamadı.
Berkshire Hathaway Hissesi Şimdi Alınır mı?
Berkshire Hathaway hissesi, 2017’nin sonlarından bu yana genel olarak S&P 500 endeksinin gerisinde kaldı, ancak 2022’de kıyaslama endeksini kolayca geçmeyi başardı. Ancak 2023’te şu ana kadar yine geride kaldı.
Berkshire hissesi şu anda bir alım bölgesinde bulunuyor ve bu da şirketin çeşitlendirilmiş iş portföyü nedeniyle uzun süredir BRKB’ye sahip olmak isteyenler için iyi bir seçenek.
Ancak Wall Street, 2023 ve 2024’te Berkshire için sağlam EPS büyümesi görse de, CAN SLIM yatırımcılarının aradığı oranlardan hâlâ çekiniyor.
Alt satır: Berkshire Hathaway hissesi, nihai Warren Buffett hissesini portföylerine eklemek isteyenler için şimdi almaya değer. Bununla birlikte, gerçek pazar liderlerini arayan yatırımcılar, en iyi performans gösteren hisse senetlerinin IBD 50 listesi de dahil olmak üzere IBD Hisse Listelerine de bakmalıdır.
BUNLARI DA BEĞENEBİLİRSİN:
Bunlar Hemen Alınıp İzlenecek En İyi 5 Hisse Senedi
Buffett Hisse Senetleri: Bu Ekranda Nvidia, Alibaba, Alphabet’e Kimler Katılıyor?
Warren Buffett’ın Net Değeri Bu ‘Zırhlı’ Kurallarla Yönlendirildi
MarketSmith ile Alım Bölgelerini Vuran Son Hisse Senetlerini Bulun
Özel Alım Satım İpuçları ve Pazar İçgörüleri İçin IBD’nin Yeni Yatırım Podcast’ine Göz Atın
